В чем ценность Биткойна?

• • Биткойн был выпущен в 2009 году как экспериментальный вид денег, предназначенный для функционирования без банков, которые его создатель считал ответственными за глобальный финансовый кризис.
  • Биткойн не поддерживается каким-либо товаром или верой в какое-либо правительство. Вместо этого он защищен математикой, поэтому не подлежит контролю — и ошибкам — какого-либо единого централизованного объекта.
  • Ценность Биткойна в первую очередь обусловлена ​​тем фактом, что все больше и больше людей видят его потенциал в качестве формы денег; по мере увеличения спроса на него, растет и его ценность.

Для чего был создан Биткойн?

Биткойн был создан анонимным лицом/группой в ответ на растущее недоверие к банкам и тому, как они обращаются с нашими деньгами.

Неслучайно технический документ по биткойнам был выпущен сразу после глобального финансового кризиса 2008 года (GFC, Ипотечный кризис), когда банки были спасены с помощью денег налогоплательщиков в размере 700 миллиардов долларов, поскольку банки шли безответственный риск, чтобы максимизировать свою прибыль, прогорели и нуждались в спасении.

В феврале 2009 года создатель Биткойна Сатоши Накамото написал на онлайн-форуме разработчиков:

«Коренная проблема традиционной валюты — это доверие, необходимое для того, чтобы система работала. Центральному банку нужно доверять, чтобы он не обесценивал валюту, но история фиатных валют полна нарушений этого доверия. Нужно доверять банкам, чтобы хранить деньги и переводить их в электронном виде, но они вновь и вновь дают в долг, формируя новые волны кредитных пузырей, при этом имея в резерве лишь малую толику».

Во время ипотечного кризиса миллионы людей потеряли работу и дома, но в США только один банкир был заключен в тюрьму из-за кризиса. Со слов Сатоши наша потребность доверять банкам управление нашими деньгами также давала им возможность контролировать их, приводя к нашему убытку. Биткойн был разработан как инструмент, с помощью которого простые люди могут вернуть себе силу контроля над своими деньгами.

Что делает биткойн?

Простыми словами, Биткойн делает хранение и передачу стоимости намного более эффективными. Деньги, которыми мы пользуемся сегодня, централизованы, т.е. выпущены и управляются центральными банками.

Биткойн, как первая в мире децентрализованная валюта, «добывается» и поддерживается сетью компьютеров, разбросанных по всему миру. Это позволяет нам напрямую взаимодействовать друг с другом в одноранговой сети, т.е. без участия банков, кредитных карт или других платежных систем, таких как Stripe или PayPal.

В настоящее время происходит следующий процесс, когда мы покупаем что-то в Интернете:

Существующий процесс онлайн-платежей включает несколько третьих сторон, что делает его дорогостоящим и трудоемким (Источник: Chargebacks911)

Все эти шаги необходимы для того, чтобы убедиться что у вас есть деньги для оплаты заказанного вами товара. У продавца на другом конце нет ни возможности, ни причин доверять вам, но с помощью множества посредников, – от банков до платежных шлюзов и систем, проверяющих и обрабатывающих транзакцию, сделка может состояться.

При использовании Биткойна весь процесс может пройти следующим образом:

Но по большому счету — кого волнует, что происходит в “моторе”, тем более что это достаточно сложный процесс?

Преимущества Биткойна для пользователей

1) Нет более дорогих банковских комиссий

Как видно из приведенной выше диаграммы, отправка денег незнакомому продавцу на другой конец света требует много действий и затрат. Существуют комиссии за конвертацию валюты, комиссии за обслуживание, комиссии за обработку со стороны продавца и многие другие.

Биткойн, являясь криптовалютой, хранится и проверяется с помощью шифрованного кода, и это означает, что для управления им не требуется банк или посредник. Эта работа выполняется децентрализованной блокчейн-сетью, созданной пользователями по всему миру, а не банком. Таким образом, Биткойн выполняет транспортировку денег с минимальными затратами, практически бесплатно.

Из фактов: Комиссия за перевод в биткойнах суммы около 300 миллионов долларов составила всего 0,04 доллара. Транзакция была выполнена:менее чем за час.

Впервые в истории у людей есть возможность использовать для перевода денег кроме банка иной способ, при этом не платя огромные комиссии. Это большое преимущество, особенно для работников за рубежом, которым необходимо ежемесячно отправлять значительные суммы денег в другие государства своим семьям — по данным Всемирного банка, комиссия за международные денежные переводы в настоящее время составляет в среднем 6,09% за одну транзакцию.

2) 24/7

В настоящее время отправка или получение денег в Интернете с помощью традиционных платежных систем может растягиваться на несколько дней — это связано с множеством уровней проверки транзакций. Кроме того, банки не работают в выходные и праздничные дни. Биткойн не имеет таких временных разрывов; на транзакцию уходит от нескольких секунд до часа, в зависимости от отправляемого объема.

Стоит особо отметить, что два следующих момента являются наиболее важными.

3) Устойчивость к цензуре

В традиционных централизованных банковских системах ваши транзакции могут быть отклонены или ваш счет может быть закрыт. Например, когда страны начали вводить санкции против России за начало военной операции на Украине в феврале 2022 года, к примеру, родители не смогли более переводить деньги для своих детей, которые учатся за границей.

Криптовалюта эту проблему решает, потому что никто не может помешать вам создать учетную запись и отправить деньги в биткойнах в любую точку мира. При этом, ни одна централизованная система не контролирует, как вы тратите свои деньги. Все, что вам нужно, это смартфон, подключение к Интернету и биткойн-адрес получателя (не сложнее, чем отправить письмо по электронной почте).

Поэтому Биткойн также называют «деньгами без разрешения» — вам не нужно чье-либо разрешение, чтобы использовать его. Возможно, это не имеет большого значения для многих, кто живет в стабильных, развитых странах, но это определенно может изменить жизнь примерно двух миллиардов людей во всем мире, не имеющих доступа к банковским услугам, и у которых до этого не было возможности отправить деньги друг другу в цифровом формате, а кроме того это позволяет иметь сбережения и делать инвестиции.

4) Деинфляционное средство сбережения

Пожалуй, самое важное из преимуществ Биткойна – его конечный объем в обращении.

Сегодня, если вы просто храните свои деньги в банке, эти деньги со временем обесцениваются из-за явления, называемого инфляцией. Инфляция – это рост цен на товары и услуги с течением времени. Инфляция также означает, что если вы пытаетесь накопить деньги, независимо от того, как усердно вы работали, растущая стоимость жизни просто разъедает ваш дополнительный доход и возвращает вас к исходной точке (если не ниже).

Инфляция может быть вызвана несколькими факторами, но большинство экономистов и аналитиков сходятся во мнении, что главная причина заключается в следующем: на рынке циркулирует слишком много денег.

Деньги, которыми мы пользуемся сегодня, напечатаны центральными банками, и они постоянно продолжают их печатать. И к сожалению, деньги, как и многие другие товары, теряют в цене по мере увеличения их предложения.

Сайфедин Аммос в своей книге The Bitcoin Standard пишет:

«Деньги, которые легко произвести, вовсе не деньги, а легкие деньги не делают общество богаче; напротив, они делают его беднее, выставляя на продажу все с трудом заработанное богатство в обмен на что-то, что легко произвести».

Как инфляция изменила цену чашки кофе с течением времени

Биткойн, имея конечный размер в 21 миллион не может быть обесценен из-за инфляции предложения. Прямо сейчас тысячи суперкомпьютеров по всему миру работают над «добычей» биткойнов, и уже добыто около 19 миллионов.

Как только остальные 2+ миллиона будут добыты, поступление новых биткойнов прекратится, и единственный способ удовлетворить растущий спрос — это повышение стоимости каждого биткойна.

Чем биткойн отличается от фиатных денег?

Критическое различие между биткойнами и фиатными деньгами заключается в том, что, хотя оба варианта существуют в цифровой форме, биткойн — это запрограммированные деньги, что означает, что они самопроверяются с помощью компьютерного кода, в то время как фиатные деньги должны быть проверены банками, чтобы гарантировать их подлинность, поскольку они просто цифры на экране. Подумайте о Биткойне как о самоуправляемом автомобиле, тогда как фиатные деньги должны «управляться» вручную.

Возможность самопроверки без участия третьей стороны — именно это делает биткойн децентрализованной валютой.

Для понимания того, почему несколько строк компьютерного кода могут быть деньгами, стоит начать с того, что те деньги, что мы имеем сейчас в качестве “официальных” не всегда были в форме банкнот или монет.

Наши предки использовали любые ценные вещи, которые у них были, для обмена с другими на то, что им было нужно, поэтому все, от овец до соли, когда-то было формой денег.

Эволюция денег на протяжений столетий

С развитием человечества развивались и деньги, становясь более эффективными с каждой новой формой. И поскольку мы стремимся понять природу биткойна, то представьте себе, насколько странной была бы идея в определенный момент истории обменять корову на металлическую монету, – что с ней делать, ее нельзя ни съесть, ни сшить из нее одежду!

На самом базовом уровне деньги — это просто представление стоимости, т.е. деньги, поступающие на ваш банковский счет каждый месяц, представляют ценность вашей работы для вашей компании. С помощью компьютеров это значение может быть представлено цифровыми данными на экране, минуя физическую форму.

Важно: Данные на экране должны быть точными, со 100% доверием. До появления Биткойна, банки были единственными, кто мог обеспечить такой уровень доверия и безопасности.

Почему биткойн ценен?

В то время как на цену Биткойна влияет множество факторов, его основная ценность заключается в его способности функционировать как форма денег. В той мере, в какой он способен выполнять эту функцию, люди будут ему доверять и будут готовы принять его в качестве оплаты.

Деньги выполняют три основные функции: средство сбережения, расчетная единица и средство обмена. Чтобы любая форма денег могла эффективно выполнять эти функции, она должна соответствовать шести ключевым критериям:

• Долговечность: должна выдерживать физический износ
• Мобильность: должна легко передаваться
• Взаимозаменяемость: должна быть взаимозаменяемой (одна долларовая банкнота заменяется другой долларовой банкнотой)
• Дефицит: должна быть ограничена в предложении
• Делимость: может быть легко разделена на более мелкие номиналы для транзакционных целей.
• Узнаваемость: должна широко применяться в качестве формы оплаты.

Как цифровая валюта с жесткой крышкой (hard cap), Биткойн уже соответствует всем вышеперечисленным критериям, кроме последнего. BTC еще не получил широкого признания и не стал массовой валютой, но растет число организаций, принимающих биткойн в качестве оплаты, в том числе это уже целая страна.

В 2021 году Сальвадор вошел в историю как первая страна, принявшая биткойн в качестве законного платежного средства, т.е. компании должны принять его, если он предлагается в качестве оплаты, а государственный налог может быть уплачен в биткойнах.

Биткойну еще предстоит пройти долгий путь с точки зрения принятия, но это не умаляет того факта, что теперь люди могут отправлять деньги так же легко, как отправлять кому-то текстовое сообщение, безопасно и со 100% доверием. А все потому, что его создатель Сатоши Накамото решил проблему двойных расходов.

В чем проблема двойных расходов?

Проблема двойных расходов существует только в цифровом мире.

На протяжении большей части современной истории деньги существовали в физической форме. Если я дам Бобу настоящую долларовую купюру, у меня больше не будет этого доллара. Но в настоящее время наибольшее количество денег существует в цифровой форме; числа, которые вы видите в виде баланса на своем банковском счете, — это просто электронная запись.

Так что же мешает мне отправить тот же доллар, кроме Боба, всем остальным моим друзьям? Это и есть проблема двойных расходов, поскольку в цифровом мире нет дефицита, и например. мы можем отправить один и тот же файл кому-то сто раз.

Однако сделать это с помощью денег мы не можем по понятным причинам. Мы не можем «повторно отправить файл», т.е. потратить одни и те же деньги снова и снова, и все это потому, что у нас есть банки и другие посредники, проверяющие и подтверждающие, что мы не тратим наши деньги дважды, совершая мошенничество.

Двойная трата происходит, когда мошенническая сторона тратит одни и те же деньги дважды (Источник: Bitcoins.net)

Вместе с тем, как упоминалось ранее, наша потребность доверять банкам управление нашими транзакциями также давала им возможность контролировать и передавать их в долг третьим лицам. Сатоши Накамото нашел способ исключить банки и решить при этом проблему двойных расходов, создав то, что теперь известно как «блокчейн».

Безусловно, это революционная идея: децентрализовать весь процесс, поместив одновременно список тех, кто отправлял деньги другому, в открытую сеть, доступ к которой может получить каждый и все сам увидеть. Более того, добавлена возможность получения вознаграждения для тех людей, кто честно действует при проверке записей и транзакций, используя сложную математической кодировку и передовые компьютеры. И такая система не позволяет кому-либо тратить больше тех денег, которые у него есть.

Чем обеспечен биткойн?

Биткойн не поддерживается физическим товаром, таким как золото, и не поддерживается каким-либо правительством, как большинство фиатных валют. Чтобы функционировать как деньги, которые полностью децентрализованы, Биткойн по своей конструкции не нуждается во внешней поддержке, поскольку он защищен криптографически.

Что бы Вы предпочли: иметь деньги, которые ничем не обеспечены и, таким образом, могут быть обесценены в любое время? Или иметь деньги, которые не обеспечены чем-либо «твердым», но являются самопроверяемыми и по своей природе не могут быть напечатаны дополнительно по мере необходимости, а потом обесценены?

Что определяет цену Биткойна?

Это сложный вопрос. С одной стороны, это не валюта, обеспеченная силой национальной экономики, и это не акции, которые можно оценить в соответствии с доходами компании, и не гособлигации с доходностью.

В первые дни обращения Биткойна, его цена была произвольной, а люди обменивали биткойны на товары и услуги на интернет-форумах. Один из таких обменов вошел в историю. 22 мая 2010 года программист Лазо Ханец заплатил 10 000 биткойнов за две пиццы стоимостью 25 долларов.

Обмен биткойнов на пиццу был знаменательным событием. Ханец сфотографировался на память со своими детьми и двумя пиццами, которые он купил за 10 000 биткойнов (Источник: Лазо Ханец)

По общему признанию, волатильность Биткойна препятствует его более широкому использованию — никто не хочет совершить ту же «ошибку», что и Лазо Ханец. Хотя он и объявил официально, что не жалеет об покупке.

С того момента, как Биткойн начал торговаться на бирже по цене 0,0008 доллара в июле 2010 года, его цена в основном определялась спросом со стороны людей, которые рассматривали одноранговые цифровые деньги как способ обойти могущественные банки и финансовые институты, контролирующие все наши деньги.

С течением времени, и особенно в последние несколько лет, Биткойн начал привлекать внимание институциональных инвесторов, а его цена также стала предметом спекуляций и регулятивных шоков — например, Биткойн упал до исторического минимума в ноябре 2019 года, когда Китай выдавил криптоиндустрию из страны.

Тот факт, что многие из институционалов и других крупных инвесторов относятся к Биткойну как к акциям, привело к тому, что теперь Биткойн подвергается воздействию факторов, которые обычно влияют на традиционные финансовые рынки. В марте 2020 года цена Биткойна упала более чем на 50%, когда во всем мире начался карантин из-за COVID19, и вновь упала на 8% в тот день, когда Россия в феврале 2022 года начала военные действия на Украине.

По итогу, цена Биткойна, как первой валюты в своем роде, определяется целым рядом факторов: от спроса и предложения до спекуляций и множества макроэкономических факторов – финансовых, геополитических и регулятивных.

Сторонники и противники о Биткойне

«[Биткойн] — замечательное криптографическое достижение… Возможность создавать что-то, что невозможно воспроизвести в цифровом мире, имеет огромную ценность… Многие люди будут строить на этом бизнес». – Эрик Шмидт, генеральный директор Google

«Относительный успех Биткойна доказывает, что деньги в первую очередь зависят от доверия. Ни золото, ни облигации не нужны для обеспечения валюты». – Арнон Грюнберг, голландский писатель и журналист

«Прямо сейчас криптовалюты используются для покупки фентанила и других наркотиков, так что это технология, которая довольно прямо ведет к смерти». — Билл Гейтс, основатель Microsoft

«Наверное, крысиный яд в квадрате». – Уоррен Баффет, легендарный инвестор

«В конце концов, когда вы чистите луковицу и добираетесь до того, что есть на самом деле, там ничего нет», — Питер Шифф, экономист

«Лично я считаю, что Биткойн бесполезен». – Джейми Даймон, генеральный директор JPMorgan Chase Bank

«Биткойн впервые дает нам возможность для одного пользователя Интернета передать уникальную часть цифровой собственности другому пользователю Интернета, так что передача гарантированно будет безопасной и надежной, все знают, что передача состоялась, и никто не может оспорить законность передачи. Последствия этого прорыва трудно переоценить». Марк Андрисен, соучредитель фирмы Netscape & VC Andreessen Horowitz